עד כמה שזה נשמע בדיוני, מרביתנו (במיוחד לאחר גיל מסוים), לא זקוקים לזכייה טוטו או ללוטו בכדי שיעמדו לרשותנו סכומי כסף גדולים למדי, שלא בהכרח יש לנו תוכניות ספציפיות ומיידיות לגביהם. ירושה מקרוב משפחה, דירה שנמכרה, חיסכון ישן שהגיע מועד פתיחתו ועוד מקורות שונים עשויים להעמיד אותנו בסיטואציה של סכום גדול וזמין.

השארת הכסף בחשבון הבנק שלנו, היא, אמנם, לכאורה, ההחלטה האינטואיטיבית והנורמטיבית ביותר, אולם, למרות היותה כזו, במיוחד כיום, היא עלולה שלא להיות ההחלטה המשתלמת ביותר. שוק המכשירים הפיננסיים מציע לנו לא מעט אופציות, שחלקן טובות בהרבה יותר מאופציית הבנק ה"בטוחה", הארכאית והלא משתלמת.

אפיקים אפשריים

פוליסות חיסכון

פוליסות החיסכון הן מוצר פיננסי של חברות ביטוח, שמיועד לחיסכון לטווח זמן הבינוני. שמן המבלבל עשוי לגרום לשומעים לחשוב כי "פוליסת החיסכון" הינה סוג של חיסכון לעת לפנסיה או סוג של ביטוח חיים, אולם היא עונה להגדרת "חיסכון פנסיוני". חרף השימוש במילה "פוליסה", פוליסות חיסכון מציעות כלי להשקעה וחיסכון בלבד וללא הרכיב הביטוחי. בשונה מהחסכונות הפנסיוניים, בהם נשמר הכסף עד לגיל פרישתכם, הכסף הנחסך בפוליסות החיסכון עשוי לשמש אתכם כבר בקרוב, שכן, הוא אינו "נעול" עד למועד היציאה לפנסיה, אלא זמין למשיכתו, בין אם באופן החד-פעמי ובין אם במשיכה חלקית בכל עת שתרצו בכך. מטרתן של פוליסת החיסכון הינה, במידה מסוימת, החלפת קופת הגמל המסורתית, שיתרונה הגדול לקהל הרחב התבטא, בין השאר, באפשרות לביצוע משיכות הוניות חד-פעמית מקופת הגמל.

קופות הגמל

ואם הזכרנו את השינוי (לרעה, כנראה, מבחינת התדמית הציבורית) שחל בקופות הגמל, נזכיר, כי עד לחקיקה שנכנסה לתוקפה בשנת 2008, הקופות איפשרו את משיכת הכספים ההונית. על מנת לשקם את תדמיתן של הקופות בעיני הציבור ולהשיב את האמון בהן, הציג משרד האוצר בשנת 2012 את תיקון 190 בפקודת מס הכנסה. תיקון זה, בין שאר השינויים שבו, מאפשר לחוסכים בקופה לבצע משיכה הונית עם הגיעם לגיל הפרישה. כך, נולדו קופות הגמל החדשות, אשר כיום, עושות הכל בכדי להתנער מהתדמית הזקנה והשמרנית שהייתה נחלתן בעבר.

תיקי השקעות

תיקי ההשקעות מכילים את כלל ניירות הערך שמצויים בבעלותו של חברה או בבעלותו של יחיד. לרוב, יכלול תמהיל התיק מניות, אג"ח והשקעות בקרנות נאמנות בין אם בארץ ובין אם בחו"ל. תיקי השקעות מנוהלים ע"י מנהלי תיקים אישיים מטעמם של בתי ההשקעות, אולם, בפועל, הכסף נמצא בחשבון הבנק של הלקוחות המנוהלים.

המיסוי באפיקים השונים

בשני אפיקי ההשקעה הראשונים שאותם הזכרנו, (פוליסות חיסכון וקופות הגמל החדשות) קיימת אפשרות לדחיית תשלום מס רווחי-ההון עד למועד של משיכת הכספים מהאפיק. כתוצאה מכך, עד לזמן זה, יכולים החוסכים בהם ליהנות מהריבית דה ריבית שלהם. עפ"י התנאים המפורטים בתיקון 190 לפקודת מס ההכנסה, זכאים החוסכים להטבת מס משמעותית, וזאת, במידה ויוכיחו כי ביכולתם למשוך קצבה חודשית שגובהה עולה על 4,500 ₪. במידה ולא, שיעור המס המוגדל יעמוד על 35%. עמידה בתנאי גובהה של הקצבה החודשית מזכה את החוסכים באישור לביצוע משיכה הונית, וזאת, בניכוי המס המופחת מהרווחים בשיעור 15%.

מודל המיסוי הנוגע לפוליסות החיסכון שונה. זאת, מאחר וכל משיכה הונית נחשבת כחייבת במס על רווחי הון ששיעורו 25%. על אף כך, במידה ובמקרה של זוג, חוסך או בן / בת זוגו שהגיעו לגיל הפרישה בעוד שבן /בת הזוג הגיע לגיל 55, תינתן זכאות לפטור של 13,200 ₪ מהרווחים שנצברו. במקרה שבו שני בני הזוג הם בני 55 במועד משיכת הכסף, הפטור שיינתן יגיע ל-16,200 ₪ מהרווחים הצבורים.

תיקי ההשקעות המנוהלים נהנים מריבית דה ריבית הקטנה משמעותית, יחסית לאפיקים האחרים. בנוסף, בכל אחזקה ישירה של ני"ע ומכירתו ברווח, ינוכה מהרווחים מס רווח הון ששיעורו הוא 25%.